Binomiale optie trading calculator download




Binomiale optie trading calculator downloadOm Windows Mobile-gebruikers te voorzien van index-, futures - en voorraadopties analyseprijsrekenmachines, hebben we onze populaire desktop software OptDrvr naar Windows Mobile 6, Windows Mobile 2005, Windows Mobile 2003, Pocket PC 2003, Pocket PC 2002, Pocket PC, Phone Edition en Handheld PC. Wij ondersteunen HP iPAQ, Dell Axim, O2 XDA, Palm Treo, Fujitsu Pocket LOOX, Toshiba e-serie en vele andere. Gratis trial downloads zijn beschikbaar. Pocket Optcalc biedt de gebruiker de mogelijkheid om modellen met optieprijzen te evalueren om Amerikaanse en Europese stijloproepen en - opties te beoordelen met of zonder dividend, de bepaling van de reele waarden, impliciete volatiliteiten en risicogevoeligheden. Risico gevoeligheden (ook bekend als hedge parameters of quotGreeksquot) omvatten delta's, gamma's, vegas, theta's en rhos. Optionele modellen zijn onder andere: - Black-Scholes Black and Scholes aangepast Binomiaal model Het Black amp Scholes-aangepaste model kan gebruikt worden voor prijsopties met Black Scholes-model, maar aangepast voor dividenden. Pocket Optcalc is een waardevol trainingshulpmiddel voor beginners, terwijl het een krachtige wat-als-optiesanalysator versterkingsinstrument voor de meer ervaren optieshandelaar is. Intro. Aanbieding 34,95 Gratis Evaluatie Copy Pocket PC, Pocket PC 2002, Pocket PC 2003 Windows Mobile 2003, Windows Mobile 2003 SE Windows Mobile 2005, Windows Mobile 6 Klassieke en Windows Mobile 6 Professionele apparaten MIPS, SH3, StrongARM amp XScale processorsBinomial Option Pricing Handleiding en Spreadsheets Deze handleiding introduceert binomiale optieprijzen en biedt een Excel-spreadsheet om u te helpen de beginselen beter te begrijpen. Daarnaast is een spreadsheet die prijzen vanille en exotische opties met een binomiale boom biedt. Scrol naar beneden in dit artikel om de spreadsheets te downloaden, maar lees de handleiding als u de principes achter de binomiale optieprijs wilt lenen. Binomiale optieprijzen zijn gebaseerd op een niet-arbitrage-aanname, en is een wiskundig simpele maar verrassende krachtige methode voor prijsopties. In plaats van te vertrouwen op de oplossing voor stochastische differentiaalvergelijkingen (die vaak complex is om te implementeren), is binomiale optieprijs relatief eenvoudig in Excel te implementeren en kan het gemakkelijk worden begrepen. Geen arbitrage betekent dat de markten efficient zijn en dat beleggingen het risicovrije rendement verdienen. Binomiale bomen worden vaak gebruikt om Amerikaanse putopties te prijzen. Waarvoor (in tegenstelling tot Europese putopties) geen analytische oplossing in de buurt is. Prijsboom voor de onderliggende activa Overweeg een voorraad (met een initiele prijs van S 0) die een willekeurige wandeling ondergaat. Over een tijdstap t, heeft de voorraad een kans op stijgende met een factor u en een kans 1-p om in prijs te dalen met een factor d. Dit wordt geillustreerd door het volgende diagram. Cox, Ross en Rubenstein Model Cox, Ross en Rubenstein (CRR) stelden een methode voor om p, u en d te berekenen. Andere methoden bestaan ??(zoals de Jarrow-Rudd of Tian modellen), maar de CRR benadering is het meest populair. Over een korte periode werkt het binomiale model op dezelfde manier als een actief dat bestaat in een risicomneutrale wereld. Dit resulteert in de volgende vergelijking, wat inhoudt dat het effectieve rendement van het binomiaalmodel (aan de rechterkant) gelijk is aan het risicovrije tarief. Bovendien is de variantie van een risico-neutraal actief en een actief in een risico neutraal Wereldwedstrijd. Dit geeft de volgende vergelijking. Het CRR-model suggereert de volgende relatie tussen de upside - en downside factoren. Herrangschikken van deze vergelijkingen geeft de volgende vergelijkingen voor p, u en d. De waarden van p, u en d, gegeven door het CRR-model, betekenen dat de onderliggende initiele activaprijs symmetrisch is voor een multi-stap binomiaalmodel. Tweetraps Binomiaal Model Dit is een tweetraps binomiaal rooster. In elke fase verplaatst de aandelenkoers met een factor u of naar beneden met een factor d. Merk op dat er in de tweede stap twee mogelijke prijzen zijn, u d S 0 en d u S 0. Als deze gelijk zijn, wordt het rooster gezegd te recombineren. Als ze niet gelijk zijn, wordt het rooster niet-recombinatie genoemd. Het CRR-model zorgt voor een recombinatie rooster de veronderstelling dat u 1D betekent dat u S 0 d u S 0 S 0. En dat het rooster symmetrisch is. Multi-Step Binomial Model Het multi-step binomiaalmodel is een eenvoudige uitbreiding van de principes die in het tweetraps binomiaalmodel worden gegeven. We gaan gewoon vooruit in de tijd, waardoor u de aandelenkoers verhoogt of verlaagt met een factor u of d elke keer. Elk punt in het rooster wordt een knooppunt genoemd, en definieert een actiefprijs op elk tijdstip. In werkelijkheid worden veel meer fasen gewoonlijk berekend dan de drie hierboven aangegeven, vaak duizenden. Uitbetalingen voor optieprijs Wij overwegen de volgende uitbetalingsfuncties. V N is de optieprijs bij het vervaldatum N, X is de staking - of uitoefenprijs, S N is de aandelenprijs bij het vervaldatum N. Wij moeten nu de uitbetalingen terugvinden tot vandaag. Dit houdt in om terug te stappen door het rooster, waarbij de optieprijs op elk punt wordt berekend. Dit gebeurt met een vergelijking die varieert met het type optie dat wordt overwogen. Bijvoorbeeld, Europese en Amerikaanse opties worden geprijsd met de onderstaande vergelijkingen. N is een node voor het verstrijken. Binomial Option Pricing in Excel Deze Excel-spreadsheet implementeert een binomial pricing rooster om de prijs van een optie te berekenen. Voer gewoon enkele parameters in zoals hieronder aangegeven. Excel zal dan het binomiale rooster voor u genereren. De spreadsheet is geannoteerd om uw begrip te verbeteren. Merk op dat de aandelenkoers in de toekomst wordt berekend. De optieprijs wordt echter terugberekend vanaf de vervaldatum tot vandaag (dit staat bekend als achterwaartse inductie). De spreadsheet vergelijkt ook de Put and Call-prijs die wordt gegeven door de binomiale optieprijsrooster met dat gegeven door de analytische oplossing van de Black-Scholes-vergelijking voor vele tijdstapjes in het rooster. De twee prijzen convergeren. Als u nog vragen of opmerkingen heeft over deze binomiale optieprijsoefening of de spreadsheet, laat het me dan weten. Prijzen Vanilla en Exotische Opties Met Binomial Tree In Excel Deze Excel spreadsheet prijzen verschillende soorten opties (European. American. Shout. Kiezer. Verbonden) met een binomiale boom. De spreadsheet berekent ook de Grieken (Delta, Gamma en Theta). Het aantal tijdstappen is gemakkelijk gevarieerd. 8211 Convergentie is snel. De algoritmen zijn geschreven in wachtwoord beveiligde VBA. Als u de VBA wilt zien en bewerken, koop dan de onbeschermde spreadsheet op investexcelbuy-spreadsheets. 22 gedachten over ldquo Binomial Option Pricing Handleiding en Spreadsheets rdquo Hallo Ik vroeg me af of u spreadsheets hebt die de prijs van een optie berekenen met behulp van het binomial optie pricing model (CRR) (inclusief dividendrendement) .. en dan een vergelijking tegen het zwarte Scholes-prijs (voor dezelfde variabelen) kan op een grafiek worden weergegeven (de convergentie tonen) I8217ve heeft dit werkblad gehackt. Het vergelijkt de prijzen van Europese opties die worden gegeven door analytische vergelijkingen en een binomiale boom. U kunt het aantal binomiale stappen veranderen om de convergentie tegen de analytische oplossing te vergelijken. Hiervoor werkt het model perfect wanneer de uitoefenprijs dicht bij de koopprijs ligt. De tijd tot rijpheid ligt dicht bij het aantal stappen. I8217m beginner in Binomial modellen en hebben geexperimenteerd door de uitoefenprijs en het aantal stappen aanzienlijk te wijzigen. Als ik een verre geldprijs heb, stakprijs. De waarde van het Binomial-model benadert nul terwijl de BampS-waarde meer 8220resistant8221 is. Als ik het aantal stappen naar 1 verlaagt, neemt de waarde van de Binomial-modellen dramatisch toe, terwijl de BampS-waarde hetzelfde blijft. Is er iets dat je kunt zeggen over beperkingen met betrekking tot het Binomial-model. Wanneer te gebruiken en niet te gebruiken. John Slice zegt: Heeft u spreadsheets van een binomiale boom met een voorraad die kwartaal dividenden betaalt. Ik kan er lijken te vinden hoe ik dat kan verwerken. Er zijn meerdere manieren om hierover te gaan. De beste manier is om een ??discreet dividendmodel te gebruiken en voer de werkelijke datum in waarop het dividend betaald wordt. Ik heb nog geen passende model in investexcel gezien. In plaats daarvan bepaalt u eenvoudig de totale dollarwaarde van alle kwartaal dividenden betaald tussen Time0 en Expiration. Neem dit nummer, verdeel tegen de huidige aandelenkoers om dividendrendement te krijgen. Gebruik deze opbrengst in de modellen die door Samir worden geleverd. De grote onnauwkeurigheid komt uit een mispricing van de Amerikaanse premie, omdat een groot dividend betaald morgen tegen hetzelfde dividend betaald op een dag voor het verstrijken van de Amerikaanse premie verschillend zal hebben. Ik heb het nu uitgeplukt. Ik moest nog meer stappen aan het model toevoegen. Het werkt nu goed. Bedankt voor een verklarend en relatief eenvoudig model. Hallo, kunt u mij een opmerking geven over hoe u de grieken van deze opties kunt berekenen met behulp van het binomiaalmodel. Ik weet hoe het voor Black-Scholes kan worden gedaan, maar niet voor Amerikaanse opties. Bedankt voor elke hulp die u me kan geven en veel werk op uw spreadsheet. Allereerst wil ik dankjewel zeggen voor het plaatsen van dit, in het bijzonder de Excel-spreadsheet die de binomiale prijsstructuur toont met gidsillustraties. Zeer behulpzaam. Ten tweede heb ik met dat bestand gespeeld, en ik geloof dat ik een kleine buste in de spreadsheet heb ontdekt. Terwijl ik probeer te achterhalen hoe de vergelijkingsprijsvergelijking in cel E9 werkt, merkte ik op dat de formule referenties B12 (nSteps) betreft, maar ik ben er zeker van dat het in plaats daarvan B11 (TimeToMaturity) moet verwijzen. Het lijkt mij dat de logica van die formule is dat de prijs van de putoptie wordt gedreven door de prijs van bijvoorbeeld het kopen van de oproep en het verkopen van de onderliggende voorraad (het creeren van een synthetische put, het plaatsen van dividenden terzijde voor dit doel) en vervolgens aanpassing Deze waarde door de toekomstige staking van de opbrengst van r voor t periodes te verdisconteren, die ik vage lijkt te herinneren, past bij het toegerekende rendement op het overmaat van geld uit de voorraadverkoop. In ieder geval zou nSteps in principe hier niet in de gaten moeten komen. D, ik zag hetzelfde over prijsopgave ook. Ik denk dat het probeert om call-parity1 te gebruiken, maar als u erop let dat8282s de verkeerde variabele gebruikt. Formule zou moeten zijn: E8StrikePriceEXP (-RiskFreeRateTimeToMaturity) - SpotPrice Ook, denk ik dat er een fout in de 8220up probability8221 cel is. U moet de dividendrendement van de rentevoet trekken, dus de formule moet zijn: (EXP ((B9-B13) B16) - B18) (B17-B18) Dank voor de spreadsheet heb ik genoten van uw binomial rooster excel template. Ik gebruik het model om de gouden prijzen voor een 20 jaar mijn leven te voorspellen. Hoe ontleen ik alleen de prijsvoorspelling, in plaats van zo vaak af te rekenen. Ik kijk uit naar je hulp en ik zal je erkennen in mijn proefschrift papier Hey Samir, kan ik maar 5 stappen uitvoeren met het model Zou het mogelijk zijn meer stappen toe te voegen Hartelijk dank Peet PS Is de formule al aangepast zoals voorgesteld door D en Ben West Net als de gratis spreadsheets Master Knowledge Base Recente berichtenOption Pricing Calculator Option Pricing Calculator is een goede, gratis software alleen beschikbaar voor Windows, dat maakt deel uit van de categorie Business software met subcategorie Financien (meer bepaald beurs). Meer over Option Pricing Calculator Over de download, Option Pricing Calculator is een glad programma dat minder vrije ruimte vereist dan de meeste programma's in de categorie Business software. Het is een programma dat vaak wordt gedownload in India, Thailand en Hong Kong. Aangezien we deze software in onze catalogus in 2006 hebben toegevoegd, heeft het al 6.335 downloads bereikt, en vorige week heeft het 7 installaties gerealiseerd. De huidige versie is 4.1.29 en is bijgewerkt op 532010. Het is beschikbaar voor gebruikers met het besturingssysteem Windows 98 en vorige versies, en is alleen beschikbaar in het Engels. Bijgewerkt: U kunt nu individuele handelingen sluiten wanneer u meerdere posities vasthoudt. Klik met de rechtermuisknop op de handel. Sluiten Positie Sluiten Single Trade. Alleen de geselecteerde handel wordt getoond en klaar om te worden gesloten. Toegevoegd: U kunt nu nu een enkele handel converteren naar een strategie zonder dat u een optiehandel hoeft in te voeren. Klik met de rechtermuisknop op een handel, omzetten naar een enkele strategie. U kunt nu met de rechtermuisknop op de handel klikken en een ander been toevoegen aan de strategie van elk type. Dit zorgt voor het verhandelen van paren of andere strategieen die twee handelingen gebruiken, maar niet noodzakelijkerwijs een optiehandel. Bijgewerkt: Aandelen op de Indiase Beurs gebruiken nu. NS in plaats van. NA voor Yahoo prijs updates. Toegevoegd: Er is nu een grafiek in Performance Charts die een aandelenkromme toont op een handel per handelsbasis. Het heeft ook een High Water Mark (HWM) lijn om de aandelenpiek te laten zien. Verwante artikelen 9 Trucs om u te helpen de goedkoopste vluchten te vinden voor uw HolidaysOption-pricing-spreadsheet Met mijn optieprijsstijlen kunt u Europese oproepen en opties plaatsen met behulp van het Black and Scholes-model. Het begrijpen van het gedrag van de optieprijzen ten opzichte van andere variabelen zoals onderliggende prijs, volatiliteit, tijd tot vervaldatum, enz. Gebeurt het best door simulatie. Toen ik voor het eerst aan het leren was, begon ik een spreadsheet te bouwen om me te helpen de profielen van oproepen en opdrachten te begrijpen en ook hoe de profielen eruit zien van verschillende combinaties. Ive heeft mijn werkboek hier geupload en welkom in het. Vereenvoudigd Op het tabblad Basis werkblad vindt u een eenvoudige optie-calculator die reele waarden en optiegrieken genereren voor een enkele oproep en zet volgens de onderliggende ingangen die u selecteert. De witte gebieden zijn voor uw gebruikersinvoer, terwijl de schaduwrijke groene gebieden de modeluitgangen zijn. Geimpliceerde volatiliteit Onder de hoofdprijsuitgangen is een sectie voor het berekenen van de impliciete volatiliteit voor dezelfde oproep en putoptie. Hier voert u de marktprijzen voor de opties in, ofwel de laatste betaald of een bidet, in de witte marktprijscel en de spreadsheet zal de volatiliteit berekenen die het model zou hebben gebruikt om een ??theoretische prijs te genereren die in lijn is met de marktprijs, dwz De impliciete volatiliteit. Uitbetalingsgrafieken Het tabblad PayoffGraphs geeft u het winst - en verliesprofiel van basisoptiebenen, bel, verkoop, koop, verkoop en verkoop. U kunt de onderliggende ingangen wijzigen om te zien hoe uw wijzigingen het winstprofiel van elke optie beinvloeden. Strategieen Met het tabblad Strategieen kunt u combinaties van opties voor maximaal 10 componenten maken. Nogmaals, gebruik de tijdsgebieden voor uw gebruikersinvoer, terwijl de schaduwrijke gebieden voor de modeluitgangen zijn. Theoretische en Griekse Prijzen Gebruik deze Excel-formule voor het genereren van theoretische prijzen voor zowel call of put als de optie Grieken: OTWBlackScholes (Type, Output, Onderliggende prijs, Uitoefenprijs, Tijd, Rentetarieven, Volatiliteit, Dividendrendement) Type c Bel, P Opbrengst Uitvoer p theoretische prijs, d delta, g gamma, t theta, v vega, r rho Onderliggende prijs De huidige marktprijs van de aandelen Uitoefenprijs De uitoefenprijs van de optie Tijd Tijd tot vervaldatum in jaren 0,50 6 maanden Rentetarieven Per percentage, b. v. 5 0,05 Volatiteit Als percentage, bijv. 25 0,25 Dividendrendement Als percentage, bijv. 4 0,04 A Voorbeeld formule zou eruit zien als OTWBlackScholes (c, p, 25, 26, 0,25, 0,05, 0,21, 0,015). Impliciete volatiliteit OTWIV (Type, Onderliggende Prijs, Uitoefenprijs, Tijd, Rentetarieven, Marktprijs, Dividendrendement) Zelfde input als bovenstaande behalve: Marktprijs De huidige markt laatst, Bijdrage van de optie Voorbeeld: OTWIV (p, 100, 100, 0,74, 0,05, 8,2, 0,01) Als u problemen heeft om de formules te laten werken, raadpleeg dan de ondersteuningspagina of stuur me een email. Als u na een online versie van een optie-calculator bent, moet u Option-Price bezoeken. Om te constateren dat veel van wat ik heb geleerd dat deze spreadsheet mogelijk was, werd genomen uit het zeer gewaardeerde boek over financiele modellering door Simon Benninga - Financial Modeling - 3e Edition Als u een Excel junkie bent, zal u van dit boek houden. Er zijn tal van echte wereldproblemen die Simon met behulp van Excel lost. Het boek komt ook met een schijf die alle oefeningen bevat die Simon illustreert. U kunt natuurlijk een kopie van Financial Modeling bij Amazon vinden. Reacties (112) Peter 19 februari 2017 om 16:47 1) De spreadsheet berekent hier de optiegrieken. In de Excel-formule wijzigen OTWBlackSholes () alleen de tweede invoer van quotpquot naar quotedquot, quotgquot, quottquot, quotvquot of quotrquot (zonder aanhalingstekens). 2) Ja, de grieken voor een strategie zijn de som van de individuele poten. Luciano 19 februari 2017 om 11:27 uur Ik heb twee vragen. 1) Weet je waar ik een excel kan krijgen om optiegrieken te berekenen? 2) Hoe bereken ik de grieken van een meervoudige benenstrategie? E. g.Is de quottotalquot delta de som van de single legs delta's? Dank u en groeten. Peter 12 januari 2017 om 17:23 Bedankt voor de feedback, waardeer het. Ik zie wel wat je bedoelt, maar als aandelen geen contractgrootte hebben, heb ik dit uit de payoff berekeningen verlaten. In plaats hiervan is de juiste manier om hier rekening mee te houden bij het vergelijken van aandelen met opties, het juiste aantal aandelen te gebruiken dat de optie vertegenwoordigt, dat wil zeggen voor een Covered Call, u zou 100 voor het volume aandelen invoeren voor elk 1 optioneel contract dat wordt verkocht. Als u 1 voor 1 wilt gebruiken, betekent dat dat u 1 deel heeft gekocht. Tot jou echter. Als u liever de vermenigvuldiger in de berekeningen installeert en enkelvoudige eenheden voor de voorraad gebruikt, is dat ook goed. Ik wil gewoon zien hoeveel aandelencontracten ik buyingselling ben. Bedoel je dit. Ik hoop dat ik je niet verkeerd begreep heb Mike C 12 januari 2017 om 6:26 uur Je hebt een fout in je spreidingsblad, afhankelijk van hoe je eraan kijkt. Het betreft de theoretische grafiek versus de payoff grafiek met een betrokken aandelenpositie. Voor uw uitbetaling geeft u het been als voorraad en gebruikt u geen optievermenigvuldiger. Voor de theo - en griekse grafiek vermenigvuldigt u altijd met de quotmultiplierquot, zelfs voor voorraadbenen, zodat uw berekeningen met een factor van de quotumultiplierquot worden uitgeschakeld. PS Hou je nog steeds dit, ik heb het uitgebreid en kan bijdragen als je bent. Peter 14 december 2016 om 16:57 De pijlen veranderen de Date Offset-waarde in cel P3. Dit stelt u in staat om de veranderingen in de theoretische waarde van de strategie te bekijken zoals elke dag doorgaat. Clark 14 december 2016 om 4:12 am Wat zijn de updown pijlen verondersteld te doen op strategieen pagina Peter 7 oktober 2014 om 6:21 am Ik gebruikte 5 alleen om ervoor te zorgen dat er genoeg buffer was om hoge volatiliteiten te behandelen. 200 IV039s aren039t dat ongewoon - zelfs nu, kijkend naar PEIX toont de staking van 9 oktober 181 op mijn makelaarsterminal. Maar natuurlijk, u bent welkom om de bovenste waarde te wijzigen als een lager getal de prestaties voor u verbetert. Ik heb net 5 voor ruime kamer gebruikt. Wat de historische volatiliteit betreft, zou ik zeggen dat het typische gebruik dichtbij is. Kijk eens naar mijn historische volatiliteitsrekenaar voor een voorbeeld. Denis 7 oktober 2014 om 3:07 am Een simpele vraag, ik vraag me af waarom ImpliedCallVolatility amp ImpliedPutVolatility quothigh 5quot heeft de hoogste volatiliteit die ik zie is ongeveer 60 Daarom zou notn039t setting quothigh 2quot meer zin hebben. Ik weet dat het niet veel verschil maakt in snelheid, maar ik ben vrij nauwkeurig in het programmeren. Op een andere noot heb ik het moeilijk om te bepalen welke historische volatiliteit van de onderliggende activa. Ik weet dat sommige mensen dicht bij elkaar sluiten, gemiddeld van highamplow, ook verschillende bewegende gemiddelden zoals 10 dagen, 20 dagen, 50 dagen. Peter 10 juni 2014 om 1:09 am Bedankt voor het plaatsen Ik waardeer je dat je de nummers in de reactie plaatst, maar het is moeilijk voor mij om het gevoel te geven wat er aan de hand is. Is het mogelijk dat u mij uw Excel-blad (of gewijzigde versie van) naar quotadminquot op dit domein mailt? I039ll kijk en laat u weten wat ik denk. Jack Ford 9 juni 2014 om 5:32 uur Meneer, in de Optie Trading Workbook. xls OptionPage. Ik heb de onderliggende prijs en de streefprijs gewijzigd om de IV te berekenen, zoals hieronder. 7,000.00 Onderliggende Prijs 24-Nov-11 Today039s Datum 30.00 Historische Volatiliteit 19-Dec-11 Expiry Date 3.50 Risicovrije Rate 2.00 Dividendrendement 25 DTE 0.07 DTE in Years Theoretische Markt Implicante Strike Prices Prijs Prijs Volatiliteit 6,100.00 ITM 912.98 999.00 57.3540 6,100.00 ITM 912.98 912.98 30,0026 6,100,00 ITM 912,98 910,00 27,6299 6,100,00 ITM 912,98 909,00 26,6380 6,100,00 ITM 912,98 0,0038 6,100,00 ITM 912,98 907,00 24,0288 6,100,00 ITM 912,98 906,00 21,9460 6,100,00 ITM 912,98 905,00 0,0038 6,100,00 ITM 912,98 904,00 0,0038 6,100,00 ITM 912,98 903,00 0.0038 6,100,00 ITM 912.98 902,00 0.0038 Mijn vraag is. Toen de marktprijs werd veranderd van 906 tot 905, waarom was de IV zo dramatisch veranderd? Ik vind je web erg leuk en Excel werkboek. Ze zijn het beste in de markt. Hartelijk dank. Peter 10 januari 2014 om 1:14 uur Ja, De fucntions die ik heb gemaakt met behulp van een macromodule. Er is een formule versie op deze pagina Laat me weten of dit werkt. Cdt 9 januari 2014 om 10:19 uur Ik probeerde de spreadsheet in Openoffice, maar het werkte niet. Maakt dat gebruik van Macros of ingebedde functies Ik zocht iets zonder macro's, omdat mijn openoffice meestal niet werkt met Excel-macro's. Bedankt voor eventuele hulp. Ravi 3 juni 2013 om 6:40 uur Kan u mij alstublieft laten weten hoe we Risk Free Rate kunnen berekenen bij USDINR Currency Pair of een ander paar in het algemeen. Bij voorbaat bedankt. Peter 28 mei 2013 om 19:54 Mmm, niet echt. U kunt de volatiliteit heen en weer veranderen, maar de huidige implementatie maakt niet de plot grieks tegen de volatiliteit. U kunt de online versie bekijken. Het heeft een simulatie tabel aan het einde van de pagina die plots greeks versus zowel prijs als volatiliteit. Max 24 mei 2013 om 8:51 uur Hallo, wat een geweldig bestand ik probeer te zien hoe de vluchtigheid scheve invloed heeft op de Grieken, is het mogelijk om dit te doen op de Optiesstrategie pagina Peter 30 april 2013 om 21:38 Ja, jouw Getallen klinken juist. Welk werkblad ben je aan het kijken en welke waarden ben je aan het gebruiken? Misschien kan je me je versie emailen en ik kan kijken. Misschien ben je naar de PampL kijken die tijdswaarde bevat - niet de uitbetaling bij vervaldatum. 28 april 2013 om 21:05 uur Hallo bedankt voor het werkblad Ik ben echter ontsteld door de berekende PL bij het verstrijken. Het zou moeten worden gemaakt van twee rechte lijnen, bij de streefprijs aangesloten, maar dat heb ik niet gekregen. Bijvoorbeeld, voor een staking 9, de gebruikte premie is 0,91, de PL voor de onderliggende prijs van 7, 8, 9, 10 waren 1,19, 0,19, -0,81, -0,91, wanneer ze 1,09, 0,09, -0,91, -0,91, isn039t dat corrigeert Peter 15 april 2013 om 19:06 Mmm. De gemiddelde vluchtigheid wordt genoemd in cel B7 maar niet grafisch. Ik wou het niet plakken omdat het gewoon een platte lijn over de grafiek zou zijn. U bent welkom om het nog toe te voegen - gewoon email me en I039ll stuur je de onbeschermde versie. Ryan 12 april 2013 om 9:11 uur Sorry, ik herhaal mijn vraag en het was verwarrend. I039m vraag me af of er ook een manier is om ook de gemiddelde volatiliteit in de grafiek te gooien. Peter 12 april 2013 om 12:35 Ik weet niet zeker of ik het goed begrijp. De huidige volatiliteit is wat is getekend - de volatiliteit berekent elke dag voor de aangegeven periode. Ryan 10 april 2013 om 18:52 Grote spreadsheet voor volatiliteit. I039m zich afvragen of het mogelijk is om te volgen wat de 039current039 volatiliteit is. Betekenis, net zoals uw Max en Min op de grafiek zijn getekend, is het mogelijk om huidige toe te voegen, zodat we kunnen zien hoe het veranderd is. Als het helemaal niet mogelijk is, weet u een programma of wil u dit Peter op 21 maart 2013 bij 6:35 uur De VBA is ontsloten - open gewoon de VBA editor en alle formules zijn er. Desmond 21 maart 2013 om 3:16 uur kan ik het formulier kennen bij het afleiden van de theoretische prijs in het basisblad Peter 27 december 2012 om 5:19 am Nee, nog niet, ik vond deze site, die lijkt te hebben Ik weet of het is wat je daarna doet. Steve 16 december 2012 om 13:22 Geweldige spreadsheets - dank u Heeft u de kans om de theo prijzen te berekenen voor de nieuwe binaire opties (dagelijkse expriaties) op basis van de index futures (ES, NQ, enz.) Die zijn Verhandeld op NADEX en andere uitwisselingen Heel erg bedankt voor uw huidige spreadsheets - heel makkelijk te gebruiken en zo zo behulpzaam. Peter 29 oktober 2012 om 11:05 pm Bedankt voor het schrijven. De VBA die ik voor de berekeningen heb gebruikt, is open voor u om naar wens in de spreadsheet te zoeken. De formule die ik voor Theta gebruikt is CT - (Onderliggende Prijs Volatiliteit NdOne (Onderliggende Prijs, Uitoefeningsprijs, Tijd, Rente, Volatiliteit, Dividend)) (2 Sqr (Tijd)) - Interest ExercisePrice Exp (-Interest (Tijd)) NdTwo (Onderliggende Prijs, Oefeningprijs , Time, Interest, Volatility, Dividend) CallTheta CT 365 Vlad 29 oktober 2012 om 21:43 Ik wil graag weten hoe u de theta berekent op basis van een call option. Ik heb vrijwel dezelfde antwoorden op je, maar de theta in mijn berekening is ver weg. Hier zijn mijn aannames. Strike Price 40.0 Voorraadprijs 40,0 Volatiliteit 5,0 Rentevoet 3.0 Vervaldatum in 1.0 maand (en) 0.1 D1 0.18 D2 0.16 N (d1) 0.57 N (d2) 0.56 Mijn Oproepoptie Uw Antwoord Delta 0.57 0.57 Gamma 0.69 0.69 Theta -2.06 -0.0056 Vega 0.04 0.04 Rho 0.02 0.02 Optie 0.28 0.28 Thuis is de formule die ik heb voor theta in Excel, wat mij -2.06 geeft. (1 (SQRT (2PI ()))) EXP (-1 (((D12) 2)))) Volatiliteit) (2SQRT (Maanden))) - RentevoetverkoopprijsEXP (-Interest RateMonths) N (d2. Bedankt voor de tijd om dit te lezen, kijk ernaar uit om te horen. Peter 4 juni 2012 om 12:34 marge en premie zijn anders. Een marge is een aanbetaling die nodig is om eventuele verliezen te dekken die Kunnen optreden als gevolg van negatieve prijsstijgingen. Voor opties zijn marges vereist voor kortlopende nettoposities in een portefeuille. De vereiste marge kan varieren tussen makelaar en product, maar veel uitwisseling en clearing makelaars maken gebruik van de SPAN-methode om de optiemarges te berekenen. Optiepositie is lang, dan is het benodigde kapitaal simpelweg de totale premie die betaald wordt voor de positie, dwz marge zal niet nodig zijn voor lange optieposities. Voor futures is echter een marge (typisch quotititair marginquot) vereist door beide lange En korte posities en wordt ingesteld door de uitwisseling en onderhevig aan veranderingen, afhankelijk van de marktvolatiliteit N 1 juni 2012 om 11:26 pm Hallo, zoals ik nieuw ben in trading opties op futures, vertel me alsjeblieft hoe ik marge of dagelijkse premie op Dollar Index moet berekenen, zoals ik op de ICE Futures US webpagina zag, dat de Marge voor de straddle is slechts 100 dollar. Het is zo goedkoop dat ik, als ik een oproep kocht en alternatieven met dezelfde staking plaatste en de straddle vormde, lijkt het winstgevend te zijn om het eerste been van de positie die ik in mijn rekening heb, 3000 dollar uit te oefenen. Peter 21 mei 2012 om 5:32 am iVolatility heeft FTSE data maar kost 10 per maand om toegang te krijgen tot Europese gegevens. Ze hebben wel een gratis test, dus je kunt zien of het is wat je nodig hebt. B 21 mei 2012 om 5:02 uur Iedereen weet hoe we FTSE 100-index kunnen krijgen Historische volatiliteit Peter 3 april 2012 om 19:08 Ik denk niet dat VWAP door optiehandelaars helemaal wordt gebruikt. VWAP zou waarschijnlijker worden gebruikt door institutionele managersfondsen die in de loop van de dag grote bestellingen uitvoeren en willen ervoor zorgen dat ze beter zijn dan de gemiddelde gewogen prijs gedurende de dag. U zou nauwkeurige toegang tot alle handelsinformatie nodig hebben om het zelf te kunnen berekenen, zodat ik zou zeggen dat handelaren het van hun makelaar of andere verkoper zouden verkrijgen. Darong 3 april 2012 om 3:41 uur Hoi Peter, ik heb een snelle vraag als ik net begonnen met het studeren van opties. Voor VWAP doen normen optiehandelaars het zelf of verwijzen ze naar berekende waarde door informatieverkopers, of enz.. Ik wil weten over marktconventie van traders039 perspectieven als geheel voor optiehandel. Waarschijnlijk als je me terugkomt. Pintoo yadav 29 maart 2012 om 11:49 uur dit is een programma in goed gemanierde maar vereiste macro's voor zijn werk geactiveerd Peter 26 maart 2012 om 19:42 Ik veronderstel dat voor kortlopende handel de payoffs en strategieprofielen irrelevant worden. You039ll verhandelen gewoon korte termijn schommelingen in prijs gebaseerd op verwachte bewegingen in de onderliggende waarde. Amitabh 15 maart 2012 om 10:02 uur Hoe kan dit goede werk van jou worden gebruikt voor intraday of korte termijn handel van opties, aangezien deze opties korte termijn tops en bottoms maken. Enige strategieen voor dezelfde Amitabh Choudhury email verwijderd madhavan 13 maart 2012 om 7:07 am De eerste keer ga ik door een handige schrijf op optie handel. Ik vond het erg leuk. Maar moet een diepgaande studie maken om in de handel te komen. Jean Charles 10 februari 2012 om 9:53 uur Ik moet zeggen dat jouw website een geweldige bron is voor optiehandel en doorgaan. Ik was op zoek naar uw werkblad, maar voor forex onderliggende instrument. Ik heb het gezien, maar U kunt niet downloaden. Peter 31 januari 2012 om 16:28 Bedoelt u een voorbeeld van de code U kunt de code in de spreadsheet zien. Het staat ook op de Black Scholes pagina. Dilip kumar 31 januari 2012 om 3:05 am alsjeblieft voorbeeld geven. Peter 31 januari 2012 om 2:06 uur U kunt de VBA-editor openen om de code te zien die gebruikt wordt om de waarden te genereren. Als alternatief kunt u de voorbeelden bekijken op de black scholes model pagina. Iqbal 30 januari 2012 om 6:22 am Hoe is het dat ik de werkelijke formule achter de cellen die u gebruikt hebt om de gegevens te verkrijgen, dank u van tevoren, zien. Peter 26 januari 2012 om 5:25 pm Hallo Amit, is er een fout die u kunt geven Wat OS gebruikt u Hebt u de Support Page amit gezien 25 januari 2012 om 5:56 uur hoi .. Het werkboek wordt niet geopend. Sanjeev 29 december 2011 om 22:22 bedankt voor het werkboek. Kunt u mij alsjeblieft uitleggen met een of twee voorbeelden P 2 december 2011 om 10:04 Goede dag. Indian man trading today Gevonden spreadsheet maar doet werk Kijk naar het en moet oplossen om het probleem te verbeteren akshay 29 november 2011 om 11:35 am Ik ben nieuw op opties en wil weten hoe de optiesprijs ons kan helpen. Deepak 17 november 2011 om 10:13 am bedankt voor het antwoord. Maar ik kan de historische volatiliteit niet ophalen. Risicovrije tarief, verdeelde opbrengstgegevens. Kunt u mij alsjeblieft een voorbeeldbestand voor de voorraad NIFTY verzenden. Peter 16 november 2011 om 17:12 U kunt de spreadsheet op deze pagina gebruiken voor elke markt. U hoeft alleen de onderliggende prijzen te wijzigen naar het actief dat u wilt analyseren. Deepak 16 november 2011 om 9:34 Ik zoek een aantal opties hedge strategieen met excels voor werken in Indiase markten. Stel alsjeblieft voor. Peter 30 oktober 2011 om 6:11 uur NEEL 0512 30 oktober 2011 om 12:36 uur HI PETER GOOD MORNING. Peter 5 oktober 2011 om 10:39 Ok, ik zie het nu. In Open Office moet je eerst JRE installeren - Download de nieuwste JRE. Vervolgens, in Open Office, moet u quotExecutable Codequot selecteren in Tools - gt Options - gt LoadSave - gt VBA Properties. Laat het me weten of dit niet werkt. Peter 5 oktober 2011 om 17:47 Nadat u Macros hebt ingeschakeld, slaat u het document op en open het opnieuw. Kyle 5 oktober 2011 om 3:24 uur Ja, kreeg een MARCOS en NAME fout. Ik heb de marcos ingeschakeld, maar krijgt nog steeds de NAME fout. Bedankt voor je tijd. Peter 4 oktober 2011 om 17:04 Ja, het zou moeten werken. Are you having troubles with Open Office Kyle October 4th, 2011 at 1:39pm I was wondering if this spreadsheet can be opened with open office If so how would i go about this Peter October 3rd, 2011 at 11:11pm Whatever money costs you (i. e. to borrow) is your interest rate. If you want to calculate the historical volatility for a stock then you can use my historical volatility spreadsheet. You will also need to consider dividend payments if this is a stock that pays dividends and enter the effective yearly yield in the quotdividend yieldquot field. The prices don039t have to match. If the prices are out, this just means that the market is quotimplyingquot a different volatility for the options than what you have estimated in your historical volatility calculation. This could be in anticipation of a company announcement, economic factors etc. NK October 1st, 2011 at 11:59am Hi, i039m new to options. I039m calculating the Call and Put premiums for TATASTEEL(I used American Style options calculator). Date - 30 Sept, 2011. Price - 415.25. Strike price - 400 Interest rate - 9.00 Volatility - 37.28(I got this from Khelostocks) Expiration Date - 25 Oct CALL - 25.863 PUT - 8.335 Are these values correct or do i need to change any input parameters. Also plz tell me what to put for Interest rate and from where to get the volatility for particular stocks in calculation. The current price for the same options are CALL - 27 PUT - 17.40. Why is there such a difference and what should be my trading strategy in these Peter September 8th, 2011 at 1:49am Yes, it is for European options so it will suit the Indian NIFTY index options but not the stock options. For retail traders I would say that a BampS is close enough for American options anyway - used as a guide. If you039re a market maker, however, you would want something more accurate. If you039re interested in pricing American options you can read the page on the binomial model. which you039ll also find some spreadsheets there. Mehul Nakar September 8th, 2011 at 1:23am is this File Made in European style or American style option How to USE in INDIA market as Indian OPTIONS are trading in American style can u make it American style model for Indian market user. thanks in advance Mahajan September 3rd, 2011 at 12:34pm Sorry for the confusion, but i am looking for some volatility formula only for futures trading (and not options).Can we use historical volatility in futures trading. Any sourcelink you have, will be a great help to me. Peter September 3rd, 2011 at 6:05am 15 points is the profit of the spread, yes, but you have to subtract the price that you have paid for the spread, which I assume is 5 - making your total profit 10 instead of 15. Peter September 3rd, 2011 at 6:03am Do you mean options on futures or just straight futures The spreadsheet can be used for options on futures but is not useful at all if you are just trading outright futures. Gina September 2nd, 2011 at 3:04pm If you look at Dec 2011 PUTs for netflix - I have a put spread - short 245 and long 260 - why doesn039t this reflect a profit of 15 instead of 10 Mahajan September 2nd, 2011 at 6:58am First of all tons of thanks for providing the useful excel. I am very new to options (previously i was trading in commodities futures).Can you please help me in understanding, how i can use these calculations for future trading(silver, gold, etc) If there is any link please provide me the same. Thanks again for enlightening thousand of traders. Peter August 26th, 2011 at 1:41am There isn039t currently a sheet specifically for calendar spreads, however, you039re welcome to use the formulas provided to build your own with the parameters needed. You can email me if you like and I can try and help you with an example. Edwin CHU (HK) August 26th, 2011 at 12:59am I am an active options trader with my own trade boob, I find your worksheet quotOptions Strategies quite helpful, BUT, can it cater for calendar spreads, I caanot find a clue to insert my positions when faced with options and fut contracts of different months Look forward to hearing from you soon. Peter June 28th, 2011 at 6:28pm Sunil June 28th, 2011 at 11:42am on which mail id should i send Peter June 27th, 2011 at 7:07pm Hi Sunil, send me an email and we can take it the conversation offline. Sunil June 27th, 2011 at 12:06pm Hi Peter, many thanks. I had gone through the VB functions but they use many inbuild excel functions for calculations. I wanted to write the program in Foxpro (old time language) which does not have the inbuild functions in it and hence was looking for basic logic in it. Never the less, the excel is also very useful, which i don039t think anyone else has also shared on any site. I went through the complete material on Options and you have really done a very good knowledge sharing on Options. You have really discussed in depth near about 30 strategies. Hats off. Thanks Peter June 27th, 2011 at 6:06am Hi Sunil, for Delta and Implied Volatility the formulas are included in the Visual Basic provided with the spreadsheet at the top of this page. For Historical Volatility you can refer to the page on this site on calculating volatility. However, I am not sure on the profit probability - do you mean the probability that the option will expire in the money Sunil June 26th, 2011 at 2:24am Hi Peter, How do i calculate the following. I want to write a program to run it on various stocks at a time and do first level scanning. 1. Delta 2. Implied volatility 3. Historical Volatility 4. Profit Probability. can you please guide me on the formulas. Peter June 18th, 2011 at 2:11am Pop up What do you mean shark June 17th, 2011 at 2:25am where is the pop up Peter June 4th, 2011 at 6:46am You can try my volatility spreadsheet that will calculate the historical volatility that you can use in the option model. DevRaj June 4th, 2011 at 5:55am Very useful nice article and the excel is very good Still one question How to calculate volatility using (option price, spot price, time ) Satya May 10th, 2011 at 6:55am I have just started using the spreadsheet provided by you for option trade. A wonderful easy to use stuff with adequate tips for easy usage. Thanks for your best efforts to help educate the society. Peter March 28th, 2011 at 4:43pm It works for any European option - irrespective of the country where the options are traded. Emma March 28th, 2011 at 7:45am Do you have it for Irish stocks. Peter March 9th, 2011 at 9:29pm Hi Karen, those are some great points Sticking to a systemmethodology is very hard. it is easy to be distracted by all of the offers out that are out there. I am looking closely at a few option picking services right now and plan to list them on the site if they prove to be successful. Karen Oates March 9th, 2011 at 8:51pm Is your option trading not working because you haven039t found that right system yet or because you won039t stick to one system What can you do to find the right system and then stick to it Could a lot of what is not working for you be because of how you are thinking Your beliefs and mindset Working on improving yourself will help all areas of your life. Peter January 20th, 2011 at 5:18pm Sure, you can use implied volatility if you like. But the point of using a pricing model is for you have your own idea of volatility so you know when the market is quotimplyingquot a value different to your own. Then, you are in a better position to determine if the option is cheap or expensive based on historical levels. The spreadsheet is really more of a learning tool. To use implied volatilities for the greeks in the spreadsheet would require the workbook to be able to query option prices online and download them to generate the implied volatilities. That039s why I have unlocked the VBA code in the spreadsheet so that users can customize it to their exact needs. t castle January 20th, 2011 at 12:50pm The Greeks that are calculated on the OptionPage tab of OptionTradingWorkbook. xls appear to be dependent on Historical Volatility. Should not the Greeks be determined by Implied Volatility Comparing the values of the Greeks calculated by this workbook produces values that agree with, e. g. the values at TDAmeritrade or ThinkOrSwim only if the formulas are edited to replace HV with IV. Peter January 20th, 2011 at 5:40am Not yet - do you have any examples you can suggest What pricing model do they use r January 20th, 2011 at 5:14am anything available for interest rate options Peter January 19th, 2011 at 8:48pm It is the expected volatility that the underlying will realize from now until the expiration date. general question January 19th, 2011 at 5:13pm hi, is the historical volatility input annualized vol, or vol for the period from today to expiration date thanks. imlak January 19th, 2011 at 4:48am very good, it solved my proble SojaTrader January 18th, 2011 at 8:50am very happy with the spreadsheet very useful thanks and regards from Argentina Peter December 19th, 2010 at 9:30pm Hi Madhuri, do you have Macros enabled Please see the support page for details. madhuri December 18th, 2010 at 3:27am dear friend, same opinion i have about the spread sheet that quotthis model doesn039t work, no matter what you put in on the basic page for values, it has an invalid name error (name) for all the results cells. Even when you first open the thing, the default values the creator put in don039t even workquot MD November 25th, 2010 at 9:29am Is these formulas will work for indian market Please answer rick November 6th, 2010 at 6:23am Do you have it for US stocks. egress63 November 2nd, 2010 at 7:19am Excellent stuff. Finally a good site with a simple and easy to use spreadsheet - A gratified MBA Student. Dinesh October 4th, 2010 at 7:55am Guys, this works and it is pretty easy. Just enable macros in excel. The way it has been put is very simple and with little understnading of Options any one can use it. Great work specially Option Strategies amp Option Page. Peter January 3rd, 2010 at 5:44am The shape of the graphs is the same but the values are different. robert January 2nd, 2010 at 7:05am All graph in Theta sheet are identic. Are Call Oprion Price graph data correct thx daveM January 1st, 2010 at 9:51am The thing opened immediately for me, works like a charm. and the Benninga book. I am so pleased that you referenced it. Peter December 23rd, 2009 at 4:35pm Hi Song, do you have the actual formula for Asian options Song December 18th, 2009 at 10:30pm Hi Peter, I need your help about the Asian option pricing using excel vba. I don039t know how to write the code. Please help me. Peter November 12th, 2009 at 6:01pm Does the spreadsheet not work with OpenOffice Wondering November 11th, 2009 at 8:09am Any solutions that will work with OpenOffice rknox April 24th, 2009 at 10:55am Very Cool Very nicely done. You sir, are an artist. One old hacker (76 years old - started on the PDP 8) to another. Peter April 6th, 2009 at 7:37am Take a look at the following page: Ken April 6th, 2009 at 5:21am Hi, What if i am using the Office on Mac it has an invalid name error (name) for all the results cells. thx giggs April 5th, 2009 at 12:14pm Ok, it039s working now. I saved amp closed the excel file, opened again, and the results were there, in the blue areas FYI, I had enabled all the macros in quotSecurity of the macrosquot. Can039t wait to play with the file now. giggs April 5th, 2009 at 12:06pm I don039t see the popup. I use Excel 2007 under Vista. The presentation is quite different from the previous versions. I enabled all macros. But I still get the name error. Any idea giggs April 5th, 2009 at 12:00pm I don039t see the popup. I use Excel 2007 under Vista. The presentation is quite different from the previous versions. Any idea Admin March 23rd, 2009 at 4:17am The spreadsheet requires Macros to be enabled for it to work. Do you see a popup on the toolbar asking you if you want to enable this content Just click it and select quotenablequot. Please send me an email if you need further clarification. disappointed March 22nd, 2009 at 4:25pm this model doesn039t work, no matter what you put in on the basic page for values, it has an invalid name error (name) for all the results cells. Even when you first open the thing, the default values the creator put in don039t even work Add a Comment copy Copyright 2005 Option Trading Tips. Alle rechten voorbehouden. Site Map Newsletter